最严“禁塑令”出台 可降解塑料替代进程加快

2020年以来，我国再次加大对塑料垃圾的整治力度，发改委一年内两次发文强调加强塑料污染治理，并将之前的“限塑”更改为“禁塑”，政策力度进一步加大，同时要求落实属地责任，严抓政策落实。各地方政府纷纷出台政策，制定时间表限制不可降解塑料的使用，可降解塑料产业迎来发展良机。

政策刺激下，可降解塑料迎来爆发增长期

我国白色污染中，塑料包装和农膜塑料产品占比超过59%，由于其一次性、难回收的特点并不能适应资源再循环利用的要求。可降解塑料能依靠光、水和生物自然降解为无污染的CO₂和H₂O，成为解决白色污染、促进资源循环利用的重要措施。

我国对于白色垃圾的危害认识较早，因而出台了一系列政策限制塑料的使用。但由于塑料使用的便捷性以及可降解塑料的高成本，我国限制塑料政策的执行情况并不如预期。2020年以来，我国再次升级对塑料污染的管制，政策也由“限塑令”提升至“禁塑令”的高度，催生出大量的传统塑料替代需求，可降解塑料市场进入爆发增长期。

表1 我国限制（禁止）使用塑料制品的政策汇总

（资料来源：五度易链行业研究中心综合整理）

根据各省市制定的禁塑令的执行力度和时间表，2020年-2025年，预计我国可降解塑料市场需求量分别将达到64万吨、117万吨、147万吨、178万吨、208万吨、238万吨。此外，根据西欧、美国等先发市场对塑料的替代进度来看，预计到2030年，我国可降解塑料市场消费量将达到428万吨，总市场规模达到855亿元，较2019年增长853.23%。

图1 2019年-2030年我国可降解塑料市场需求量预测

（资料来源：五度易链行业研究中心综合整理）

PLA、PBAT和PHA成为未来可降解塑料的主要方向

目前，市场上成熟的可降解塑料包括PLA（聚乳酸）、PBAT（聚己二酸/对苯二甲酸丁二酯）、PHA（聚羟基脂肪酸酯）。其中PLA、PBAT的生产工艺较为成熟，且总产能占比居于前列，应用规模较大；PHA的性能优异，但工艺还不成熟，整体成本仍然较高，目前只应用于高附加值的医用包装领域，未来应用领域有望扩大。

表2 可降解塑料产品性能对比

（资料来源：五度易链行业研究中心综合整理）

从我国可降解塑料的市场来看，由于可降解塑料的成本较高，市场价格普遍高于传统塑料制品，因而当前市场消费量有限，主要应用在医药等高附加值领域。据统计，2018年我国可降解塑料的产能达到了45万吨，实际产量却仅有13.5万吨，且其中60%应用于出口，国内需求量有限，行业产能利用率较低，仅为30%。

从产品类别来看，我国可降解塑料品种齐全，但行业集中度较低，可形成规模产能的企业并不多。2019年，我国可降解塑料的产能为61.37万吨，位居世界第一。从产品种类来看，受出口导向的影响，我国淀粉基塑料总产能为23.3万吨，占整个行业产能的37.7%，但淀粉基塑料由于不可完全降解，因而除了西欧外，其他市场应用并不多；PBAT的产能达到了16.5万吨，占比26.7%；PLA的产能为8.5万吨，占比13.8%；PPC的产能共计8.1万吨，占比13.1%；PHA的产能共计3万吨，占比4.9%等。因而，综合考虑当前我国的“禁塑”目标以及技术储备，五度易链认为PLA、PBAT和PHA将成为未来可降解塑料的主要方向。

可降解塑料产业集中度较低，传统化工企业纷纷加速布局

从企业的集中度来看，可降解塑料企业数量较多，生产的产品种类也具有很大的差异化，市场分散度较高。2019年，我国可降解塑料的总体产能达到61.37万吨，但单家公司的产能都较小。截至2019年，我国可降解塑料市场集中度CR5为18%，CR10为 7%，均处于较低水平，市场分散化程度高。

表3 我国现有可降解塑料产能分布 

（资料来源：五度易链行业研究中心综合整理）

我国可降解塑料产业以出口为主，主要是当前可降解塑料成本较高，替代传统塑料制品的难度较大。据IHS数据统计，2018年我国可降解塑料总体产量为13.5万吨，净出口量达到7.2万吨，占比高达63%。但随着全国各地“禁塑令”的推行，我国可降解塑料净出口的局面有望改变。

在供给侧改革的背景下，部分化工产业纷纷加速布局可降解塑料产业，产能进入集中爆发期。据五度易链统计，目前共计36家公司设有在建或拟建的可降解塑料项目，新增产能合计达到440.5万吨。本文对已在建或拟在建可降解塑料项目进行了梳理。

表4 已在建和拟在建可降解塑料项目汇总 

（资料来源：五度易链行业研究中心综合整理）

结语

在政策的带动下，我国可降解塑料产业迎来爆发式增长，未来行业规模将达到千亿元。目前市场应用最广的是PLA和PBAT，但成本依然较高，未来仍需加大研发进一步降低生产成本。从我国目前的已有产能来看，可降解塑料行业集中度较低，在政策刺激下，传统化工企业纷纷加速布局可降解塑料产业，未来行业竞争或将激化，促使生产成本进一步下降。